Cartagena de Indias, agosto 22 de 2025. El Banco Itaú Colombia completó esta semana
10 operaciones de colocación de bonos en el mercado local durante lo corrido del año,
logrando un valor acumulado de COP 523.420 millones y ubicándose además como el
emisor con mayor cantidad de recursos obtenidos desde marzo a través del mercado de
deuda privada en Colombia, según datos de bvc-nuam.
La entidad bancaria, con una trayectoria de un siglo en América Latina y presencia en
Colombia desde hace ocho años, viene utilizando un nuevo modelo con el cual se pueden
hacer diferentes colocaciones dentro de una misma emisión de títulos.
Esta herramienta, que se usó por primera vez en el país en marzo de este año, también
por parte de Itaú, permite fraccionar en tiempo y montos las colocaciones de una misma
emisión previamente realizada, lo que abre la posibilidad a los emisores de hacer
operaciones sucesivas por montos más bajos y frecuentes frente a los que
tradicionalmente sea venían realizando en Colombia.
En ese sentido, Humberto Mora, trader Senior de la Mesa de Banking de la
Vicepresidencia de Tesorería de Itaú, explicó durante el Congreso Regional nuam
Asobolsa que se realiza en Cartagena que, “este mecanismo que hace parte de la
evolución del mercado de capitales colombiano nos permite tener mayor eficiencia en el
proceso y reducir el tiempo de colocación a un día un hábil, algo muy importante para
eliminar fricciones operativas y aprovechar mejor los momentos de mercado, así como
para incentivar la participación de todo tipo de inversionistas”.
El vocero recordó que el valor mínimo para comprar estos títulos es de un millón de
pesos, lo que abre la posibilidad a todo tipo de inversionistas, desde institucionales,
pasando por empresas de cualquier tamaño, hasta personas naturales, de acceder
fácilmente a estos bonos.
Por su parte, Nicolás Mayorga, gerente senior de Emisiones y Operaciones Especiales de
nuam, afirmó: “Con la colocación de su décimo lote, Itaú logra superar los 500.000 mm en
su décimo primera emisión dentro del Programa de Emisión y Colocación, demostrando el
potencial que tiene este innovador esquema de colocación por lotes sucesivos para
transformar la manera en que se emite deuda en Colombia. Este modelo abre nuevas
oportunidades no solo para los emisores, sino también para los inversionistas y, a su vez,
consolida prácticas alineadas a estándares internacionales”.
Experiencia internacional
La colocación por lotes sucesivos o emisiones escalonadas son un mecanismo que se
utiliza ampliamente en otros mercados de América Latina como Brasil, Chile, Uruguay y
Paraguay, el cual facilita a los emisores e inversionistas acceder a instrumentos de
financiación e inversión de forma ágil y eficiente.
La llegada a Colombia de esta herramienta es precisamente el resultado de un trabajo
conjunto entre Itaú y bvc-nuam, el cual consistió en replicar las buenas prácticas de otros
mercados y traerlas como una propuesta para que el país pudiera acogerlas.
Al respecto Mora recalcó que, “la realización de esta emisión marca un paso importante
para el banco porque nos permite avanzar en nuestro compromiso con Colombia y
además consolidar nuestra estrategia de innovación y modernización con la que
buscamos ofrecer alternativas de inversión más accesibles y eficientes de acuerdo con las
necesidades de nuestros clientes e inversionistas”.
En la colocación del décimo lote de la décimo primera emisión de bonos ordinarios de Itaú
Colombia, realizada el pasado 20 de agosto, se adjudicaron en total $47.650 millones a
través de cinco series con plazos de 24, 36, 60, 84 y 120 meses.
Como novedad, Itaú hizo dentro de esta emisión su primera colocación a un plazo de 10
años, serie en la que se adjudicaron en este lote COP 21.500 millones.
Itaú continuará haciendo uso de la herramienta para acceder a recursos a través del
mercado de capitales local, así como para atender las necesidades de clientes e
inversionistas que buscan este tipo de títulos para diversificar su portafolios.
Colocaciones de bonos realizadas por Itaú Colombia en 2025
Fecha Colocación Lote Plazo Inicial Días Monto Colocado
28/03/2025 1
540 $57.050.000.000
1080 $9.950.000.000
1800 $17.300.000.000
24/04/2025 2 1080 $37.000.000.000
8/05/2025 3 720 $35.500.000.000
19/05/2025 4
540 $16.000.000.000
720 $4.500.000.000
1080 $6.500.000.000
1800 $7.000.000.000
21/05/2025 5
540 $5.000.000.000
720 $40.000.000.000
1080 $3.500.000.000
1800 $1.500.000.000
11/06/2025 6
540 $500.000.000
1800 $22.000.000.000
2520 $21.190.000.000
540 $6.310.000.000
11/07/2025 7
720 $2.000.000.000
1080 $13.000.000.000
1800 $9.240.000.000
2520 $25.650.000.000
25/07/2025 8
540 $24.500.000.000
720 $18.000.000.000
1800 $7.880.000.000
2520 $29.600.000.000
12/08/2025 9
1080 $2.230.000.000
1800 $600.000.000
2520 $52.270.000.000
20/08/2025 10
720 $1.950.000.000
1080 $4.000.000.000
1800 $4.200.000.000
2520 $16.000.000.000
3600 $21.500.000.000
TOTAL ACUMULADO $523.420.000.000
Sobre Itaú:
Itaú es el banco privado más grande de América Latina por valor de activos, con una trayectoria de un siglo en
la creación de soluciones financieras para personas y empresas. En Colombia, a donde llegó en 2017, busca
posicionarse como una entidad ágil, eficiente y rentable, a través de una estrategia basada en la solidez de su
marca, la cercanía con sus clientes y la evolución constante para ofrecerles herramientas tecnológicas y
servicios acordes a sus expectativas. Itaú es la marca latinoamericana del sector financiero más valiosa,
según el listado Global 500 de 2025, publicado por la firma Brand Finance.
Sobre nuam:
nuam (Bolsas de Valores: NUAM) es la primera integración multipaíses de bolsas de valores, agrupando los
mercados chileno, colombiano y peruano, apuntando a estandarizar las condiciones y reglas de operaciones
de los tres países, adhiriéndose a los más altos estándares internacionales y, por ende, atrayendo flujos de
inversión extranjera con mayor fuerza y confianza para mejorar la vida de los ciudadanos de Chile, Colombia y
Perú. Con esta integración se espera posicionar la compañía como un jugador clave en la industria de
infraestructura de mercado global. Para más información: www.nuamx.com.
Sobre bvc:
La Bolsa de Valores de Colombia (bvc), filial de nuam, es el operador líder de la infraestructura del mercado
de capitales colombiano con presencia en toda la cadena de valor. bvc ofrece soluciones y servicios de
Emisores (servicios al emisor y emisiones), Negociación (acceso, transaccional y registro), Post-negociación
(administración de riesgos, compensación, liquidación, custodia y administración de valores) e Información
(Información de mercado y proveeduría de precios) en los mercados transaccionales y OTC de renta variable,
renta fija, derivados y divisas.
